Trump says U.S. and Iran will meet to negotiate after days of strikes - The Washington Post

若冲突升级、海峡受阻或制裁加码，国际油价和避险资产往往先受刺激。A股更容易交易油气、航运、黄金、军工，同时压制航空和化工成本敏感板块。

Iran war live: Tehran denies Trump’s claim of meeting in Doha - Al Jazeera

该事件仍在谈判与博弈阶段，A股更多体现为风险偏好波动，而不是单一方向趋势。重点观察原油、黄金和航运价格是否继续扩散到板块交易。

Iran-US war latest: Trump sends envoys to Qatar despite Tehran ruling out peace talks - The Independent

谈判或停火推进，通常意味着霍尔木兹海峡风险溢价回落。A股更偏向利好航空、化工成本端和整体风险偏好修复；油气、黄金、军工这类避险交易容易降温。

Trump says Iran meeting set in Qatar, despite uncertainty - Yahoo

该事件仍在谈判与博弈阶段，A股更多体现为风险偏好波动，而不是单一方向趋势。重点观察原油、黄金和航运价格是否继续扩散到板块交易。

华工科技 · 光模块

主线关联链路清晰：上午最强主线是光学光电子，华工科技候选标签为光模块，光模块属于光学光电子与AI算力基础设施的核心扩散环节，市场理解成本最低。它近20日上涨28.6%，表面不算低位，但相对龙头仍落后121.4个百分点，且今日未涨停，说明资金已有试探但尚未完成从前排龙头到二线中军的补涨修复。当前光学光电子热度分277.32居首，若主线继续，华工科技仍有主线内补涨空间。

近5日 12.24% / 近20日 28.61%

紫光国微 · 半导体

主线关联链路明确：半导体在6月26日、6月29日、6月30日连续出现在主线演化中，紫光国微主营集成电路芯片设计开发、销售及技术服务，对应半导体设计、国产替代和特种芯片方向。近20日上涨15.8%，相对龙头落后101.4个百分点，近5日仅有试探性表现且今日未涨停，说明设计端尚未被资金充分细分挖掘。若半导体主线从强势细分扩散到芯片设计端，具备二线核心补涨逻辑。

近5日 8.16% / 近20日 15.79%

工业富联 · 消费电子

主线关联链路为半导体与光学光电子带动AI硬件、服务器、电子制造及终端设备链条扩散。工业富联主营各类电子设备产品设计、研发、制造与销售，虽候选主看方向为消费电子，不是上午五大主线的直接标签，但其AI服务器和电子制造属性可承接半导体、光模块、算力硬件的扩散资金。近20日下跌2.4%，近5日仍偏弱，相对龙头落后78.9个百分点，说明它几乎没有跟随本轮硬件链上涨；若资金从高弹性光模块向大市值硬件制造中军扩散，仍有滞后修复空间。

近5日 -2.87% / 近20日 -2.41%

立讯精密 · 铜连接

主线关联链路为光学光电子、半导体和汽车零部件向AI硬件、高速连接、连接器、汽车电子线束等环节扩散。立讯精密主营连接线、连接器、模组及消费电子零组件，候选标签为铜连接，可被理解为AI硬件和汽车智能化连接环节的滞后补涨。近20日下跌0.8%，近5日仅小幅修复，相对龙头落后53.5个百分点，说明尚未明显涨起来；如果资金从光模块和半导体前排向连接器、铜连接及电子制造扩散，存在低位补涨观察价值。

近5日 1.14% / 近20日 -0.79%